近日，韩国市场分析机构SNE Research公布的数据显示，2026年上半年，全球上牌的电动化车辆（含油混、插混、纯电）动力电池装车量合计为608.5GWh，同比增长20%。
从装车量榜单十强来看，亚洲企业依然占据主导地位，尤其是中国企业占了7席，分别为宁德时代、比亚迪、中创新航、国轩高科、亿纬锂能、蜂巢能源、欣旺达，7家企业合计市占率攀升至72.4%，全球话语权持续巩固。
韩系电池厂商阵营收缩，仅LG新能源、SK On两家留在前十，三星SDI跌出十强榜单；日系仅松下独守一席。在行业增速放缓的大背景下，中企仍在不断扩大在全球动力电池市场中的领先优势。
动力电池装车量
增速明显放缓
从SNE Research近年来的统计数据来看，2017-2025年这9年，全球动力电池装车量分别约为59GWh、100GWh、118GWh、147GWh、308GWh、514GWh、709GWh、901GWh、1189GWh，年均复合增长率高达45.5%，行业连续多年保持爆发式增长。不过，2025年全球动力电池装车量同比增长32%，2026年上半年同比增长20%，可以看出，行业增速在逐步放缓。
行业增速回落，并不代表全球电动汽车整体需求萎缩。毕竟，经过多年高速扩容，全球电动汽车市场整体规模已经达到一定的量级，高基数之下同比增速自然回落。与此同时，全球各区域市场需求冷热分化，行业迈入结构性转型阶段。
区域市场方面，欧洲电动汽车市场维持高速增长，欧洲汽车制造商协会（ACEA）数据显示，2026年上半年，欧洲乘用车市场上，纯电动车和插混车销量分别同比增长35%和24.8%，成为海外动力电池市场主要增长引擎，平价电动汽车磷酸铁锂需求爆发。
北美电动汽车市场遇冷。2025年9月底，美国联邦政府终止了最高7500美元的电动汽车购车补贴政策，这给市场蒙上了一层阴影。美国《凯利蓝皮书》数据显示，2026年上半年，美国纯电动车销量46.29万辆，同比下滑23.8%；插混车销量9.2万辆，同比剧降43.1%。为此，福特、通用汽车等车企大幅收缩北美电动汽车产能，高度绑定北美市场的日韩电池厂商订单直接受损。
中国本土市场进入阶段性调整，国内新能源汽车产销短期承压，中国电池企业内供部分增速放缓。不过，随着东南亚、中东、印度等新兴市场电动汽车需求增长，依托高性价比磷酸铁锂产品，中国电池企业批量“出海”抢占增量市场，对冲部分市场需求下滑缺口。
SNE Research在报告中指出，近期北美市场政策、需求端不确定性持续存在，欧洲同步收紧本土化生产、供应链溯源相关要求，欧盟“电池护照”配套数字化登记、供应链数据管理体系已进入落地筹备阶段，未来全球动力电池企业的核心竞争力，不再单纯取决于产能规模，以下四大维度将成为决胜关键。一是全球各区域生产基地的运营效率；二是下游整车客户组合多元化布局；三是产品路线战略适配（磷酸铁锂、下一代圆柱电池等多元路线均衡布局）；四是全球供应链合规、各地法规适配能力。
7家中企全球占比超7成
2026年上半年全球动力电池装车量十强中，中国企业占据7席，合计市场份额为72.4%。SNE Research指出，全球动力电池增长重心进一步向宁德时代及中国国内二线电池企业倾斜，中国厂商依托本土市场规模、磷酸铁锂成本优势、快速迭代的产品能力，持续扩大全球份额。
具体来看，宁德时代稳居行业第一，上半年装车量242.7GWh，同比增长25.3%，市占率从去年同期的38.2%升至39.9%，提升1.7个百分点，龙头优势持续拉大。
宁德时代的增长依托本土、海外、技术三大核心支撑。在中国市场，其深度配套理想、蔚来、极氪、赛力斯、小米等国内热销新能源汽车品牌，国内磷酸铁锂、三元电池双线同步放量，神行超充电池、骁遥超级增?混电池等已实现批量装车，覆盖10万至50万元全价位车型，国内基本盘稳固。在海外，其客户覆盖特斯拉、丰田、大众集团、宝马、梅赛德斯-奔驰、Stellantis等全球头部车企。技术方面，其持续推进技术迭代，布局三元锂电池、磷酸铁锂电池、凝聚态电池、钠离子电池等多技术路线，覆盖多场景。
比亚迪上半年装车量87.7GWh，同比小幅增长1.6%，增速远低于行业平均水平，市占率从17%下滑至14.4%，排名虽稳居第二，但增长动能显著减弱，核心根源之一是电池业务高度依赖自有整车，对外供货占比极低。
市场层面，2026年上半年中国新能源汽车市场整体承压，比亚迪海外销量增长不足以对冲本土销量下滑，电池装车量同步受限。刀片电池主要供给比亚迪王朝、海洋、腾势系列车型，外部车企定点订单落地节奏缓慢，仅少量供货丰田、铃木、Stellantis，外供增量不足以对冲国内整车疲软。不过，长期增长韧性依然充足，核心增量将来自海外市场。
合计来看，宁德时代与比亚迪两家企业的市占率共计54.3%，占据全球动力电池市场半壁江山。与此同时，中创新航、国轩高科、亿纬锂能、蜂巢能源、欣旺达构成中国动力电池第二增长曲线。其中，中创新航、国轩高科、蜂巢能源均实现40%左右的高速增长，欣旺达也同比增长13.7%。
值得一提的是，全球十强榜单中，增速最高的是亿纬锂能，上半年动力电池装车量20.9GWh，同比增长51.7%，市占率从2.7%提升至3.4%。亿纬锂能依托46系列大圆柱电池向宝马新世代车型实现批量爬坡交付，同时现有供货覆盖多家国内外车企。
日韩企业承压、三星SDI出榜
与中企的高歌猛进形成鲜明对比，日韩电池企业的增长步伐明显放缓。去年同期排在第8位的三星SDI掉出前十阵营，仅剩LG新能源和SK On坚守，两家企业合计装车量71.6GWh，全球市占率从去年同期的13.3%下滑至11.7%。
具体来看，LG新能源守住全球第三位置，上半年动力电池装车量52.6GWh，同比增长8.4%。尽管该公司持续向特斯拉、现代起亚、通用汽车、大众集团等全球主流车企供货，装车量规模有所扩容，但增速不及行业平均水平，市占率由去年同期的9.6%下滑至8.6%，减少1个百分点。背后原因是中国电池企业产能快速扩张，叠加其下游整车客户在不同区域销量表现分化，双重挤压使其难以守住原有份额。
SK On上半年动力电池装车量19GWh，同比下滑6.7%，市占率从去年同期的4%跌至3.1%。其配套客户涵盖现代汽车集团、福特、大众集团、梅赛德斯-奔驰等，但北美、欧洲部分车企调整生产排期，电动汽车终端销量波动也比较大，导致装车量规模复苏受阻。行业分析指出，稳定北美工厂运营、拓展新车型配套，将是SK On后续业绩修复的关键所在。
值得注意的是，韩国电池厂商的动力电池装车量增长放缓甚至下滑，与美国市场息息相关。随着美国电动汽车政策转向，自2025年至今，通用汽车、福特等多家车企陆续调整电动化战略，下调电动汽车产销目标，并推迟部分新车投放，这自然给韩国电池厂商带来较大的冲击。
再看日本电池企业松下，位列全球第六，上半年动力电池装车量22.7GWh，同比增长10.2%。依托北美市场特斯拉的供货需求，其装车量实现增长，但增速同样低于大盘，市占率由去年同期的4.1%下跌至3.7%。
目前，松下订单高度依赖特斯拉，虽也在加速拓展丰田、斯巴鲁等日系车企客户，但日系整车电动化转型节奏缓慢，短期无法形成有效增量。为对冲风险，松下已明确推迟在美国建设第三家动力电池工厂的计划。另外，松下寄予厚望的4680车用圆柱形锂电池的量产计划一再推迟。
海外高速扩张背后挑战加剧
需要指出的是，中国动力电池企业之所以能够巩固全球领先优势，与其在海外市场的高速扩张密不可分。
数据显示，2026年上半年中国动力电池累计装车量335.6GWh，同比增长12.0%；相比之下，海外动力电池累计装车量269GWh，同比增长26.3%；海外增速是国内市场两倍多。在2026年上半年海外动力电池装车量十强榜单中，共有6家中国企业上榜，分别是宁德时代、比亚迪、国轩高科、蜂巢能源、中创新航和亿纬锂能。今年上半年，这6家企业在海外动力电池市场合计市占率达到55.1%，而去年全年为47.2%，足见中国动力电池企业在海外扩张之迅速。
当前，中国动力电池企业主要瞄准欧洲、东南亚等高增长海外市场，尤其是在欧洲有多家中国企业布局。以宁德时代为例，其德国工厂已实现量产供货，匈牙利工厂电池模组产线今年5月投产，与Stellantis在西班牙联手打造的电池合资工厂计划今年年底投产，主打磷酸铁锂电池生产。
不过，值得注意的是，作为中国整车及电池厂商热门投资目的地之一的匈牙利，正在悄然发生变化。今年5月底，匈牙利交通和投资部议会国务秘书塔尔卡尼对外明确表态，新政府不支持宁德时代在德布勒森现有厂址周边扩建第二、第三工厂。今年6月下旬，中国锂电池隔膜龙头企业恩捷股份在匈牙利德布勒森的工厂，因环境污染问题被勒令立即暂停生产。德布勒森市长帕普?拉斯洛公开发声，要求该企业“离开这座城市”，市政府同时提起了刑事诉讼。
这一变局背后，是今年4月匈牙利大选完成政党轮替，新政府对于动力电池及电动汽车全产业链的政策导向迎来180°转向。匈牙利环境部长拉斯洛·盖多什宣布，政府将对违反环境法规的动力电池制造商采取严厉措施，包括关闭工厂。这与前总理欧尔班积极吸引外资发展该行业的战略形成鲜明对比。此前深耕匈牙利的比亚迪、亿纬锂能、宁德时代等一众中资新能源企业，全部进入高压监管周期。
放在全球产业竞争视野下审视，匈牙利一系列变化敲响警钟，中国新能源企业“出海”粗放扩张时代已然逐渐落幕，精细化属地运营成为大势所趋，严守当地环保、法律等各项合规要求，成为企业持续扎根海外市场的先决条件。
日韩电池厂商也在加快推进海外扩张，同样也面临不小的挑战。对于韩国电池厂商而言，变数主要出现在北美，尤其是美国市场。前些年，伴随美国《通胀削减法案》落地，韩国电池厂商与北美主流车企掀起了合资潮。近两年，随着北美电动汽车市场降温，通用汽车、福特、Stellantis等车企纷纷缩减乃至放弃与韩国电池厂商的合资项目。
就在8月11日，三星SDI宣布与通用汽车达成协议，收购通用汽车在双方电池合资企业Synergy Cells的全部股份，并全面接管位于印第安纳州、规划产能27GWh的动力电池工厂。在此之前，去年12月，福特与SK On宣布解散电池合资公司BlueOval SK，并清算相关资产，美国田纳西州电池工厂由SK On接手，而肯塔基州两座电池工厂划归福特。今年2月，Stellantis宣布退出与LG新能源在加拿大推进的NextStar Energy合资项目，LG新能源仅以100美元的象征性价格，收购Stellantis在合资公司所持有的49%股权。
储能领域迎扩产潮
值得注意的是，在动力电池市场竞争日趋激烈的情况下，越来越多的电池厂商开始加码储能市场。尤其是在北美，储能赛道迎来快速扩容，成为电池企业对冲电动汽车业务波动、消化闲置产能的重要方向。
此前多家韩系电池企业遭遇北美车企动力电池合资项目收缩，随即调整产能规划，将部分动力电池产线转向储能电池生产。根据最新官宣的消息，三星SDI将接管与通用汽车在美电池合资企业，并宣布相关工厂将成为三星SDI在北美首个独立制造基地，未来不仅为电动汽车生产电池，还将制造储能系统电池，以应对美国储能市场的旺盛需求。
今年7月15日，LG新能源宣布，拿下谷歌美国大型光储一体化项目电池供货权，将为谷歌全球最大规模的光储项目提供全套储能电池系统。在此之前，LG新能源已接连落地多笔重磅订单，北美储能业务版图持续扩张。
再看松下，面对动力电池市场的增长放缓，社长楠见雄规果断将战略重心转向AI数据中心这一高增长领域。今年6月，松下在日本东京投资者日活动上宣布，为抓住AI数据中心崛起机遇，计划在2026至2028财年向AI基础设施投资5000亿日元，其中3500亿日元投向能源部门。松下电池业务隶属于能源部门。
按规划，到2028财年，松下在日本本土的电芯产能将提升至2025财年的3倍，其中大阪工厂将改造原有车用产线，转而生产用于数据中心的锂离子电池与超级电容器。松下还计划2028财年开始在美国堪萨斯州工厂投产数据中心用电池电芯。
中国电池企业自然也不例外，全力加码储能赛道寻求“第二增长曲线”。从头部企业上半年数据来看，储能业务在营收结构中的分量不断加重。以宁德时代为例，今年上半年，其储能电池系统营收532.61亿元，同比增长87.54%，营收占比接近两成。
包括宁德时代、亿纬锂能、海辰储能、楚能新能源、中创新航、瑞浦兰钧等在内，国内企业在储能领域掀起了大规模扩产潮。例如，今年3月底至4月初，短短10余天内，亿纬锂能接连官宣4项储能相关产能扩建规划，项目累计规划投资230亿元，新增储能及动力电池总产能230GWh。
可以看出，动力电池与储能双赛道协同布局，正在成为全球电池企业对冲周期波动、构筑长期竞争壁垒的共同选择。
来源：中国汽车报
